ГЛОБАЛЬНЫЕ РЫНКИ
Ралли Уолл-стрит приостановилось во вторник: акции снизились в ожидании новых катализаторов после шестидневного подъёма, . Ведущая группа — крупные технологические компании — дала усадку в торгах: акции Alphabet Inc. упали на 1,5% на фоне конференции для разработчиков компании. Tesla Inc. стала единственной мегакапитализацией в плюсе: Илон Маск заявил, что намерен руководить гигантом электромобилей и через пять лет.
Доходности долгосрочных казначейских облигаций США выросли на фоне острых бюджетных переговоров, которые сосредоточили внимание на росте дефицита расходов. По словам высокопоставленного представителя администрации, президент Дональд Трамп всё больше раздражается требованием существенно поднять лимит по вычету государственных и местных налогов, что свидетельствует о тупике, пока республиканцы стремятся быстро принять масштабный закон о снижении налогов.
S&P 500 снизился на 0,4%, Nasdaq 100 упал на 0,4%, Dow Jones Industrial Average потерял 0,3%. Доходность 10-летних Treasuries выросла на 3 базисных пункта до 4,48%, индекс доллара снизился на 0,2%. Доходность 30-летних Treasuries держится около 5%
Президент ФРБ Сент-Луиса Альберто Мусалем заявил, что тарифы, скорее всего, окажут давление на экономику США и ослабят рынок труда. По его словам, ФРС может дать «сбалансированный ответ» инфляции и занятости, если ожидания населения по будущим ценам останутся привязанными к её целевому уровню в 2%.
Между тем трейдеры валютных опционов стали более пессимистичными по поводу перспектив доллара на следующий год, согласно широко цитируемому индикатору настроений инвесторов. Годовой риск-реверсал — показатель дороговизны покупки опционов пут против колл — упал до -27 базисных пунктов в пользу путов по совокупному прокси индекса доллара Bloomberg. Это рекордно негативное значение с 2011 года, превысившее даже уровень начала пандемии пять лет назад.
Доходности по «сверхдлинным» японским гособлигациям немного снизились после вторничного скачка, тогда как доходность 30-летних казначейских облигаций США колебалась около 5%.
В Японии рынок государственных облигаций подаёт Банку Японии сигнал, что сворачивание масштабных покупок нужно проводить крайне осторожно: инвесторы бойкотировали аукцион гособлигаций, а доходности взлетели, в то время как участники рынка обсуждали с представителями Банка Японии возможное смягчение программы выкупа активов.
Нефть подорожала до максимума за неделю, а доллар ослаб после того, как CNN сообщил, что новая американская разведка указывает на то, что Израиль готовится к возможному удару по иранским ядерным объектам. Марка Brent прибавила 1,7%. Геополитическая напряжённость может вновь создать давление на рынки, которые недавно успокоились после месяца турбулентности из-за тарифной волны, развязанной президентом США Дональдом Трампом.
Корпоративные новости:
- Стратеги Goldman Sachs Group Inc. Дэвид Костин ожидает, что технологическая «Magnificent Seven» вновь начнёт опережать S&P 500 на фоне устойчивого роста прибыли.
- В Google (Alphabet Inc.) введут «режим ИИ» в поиске для всех пользователей в США, чтобы быстрее выводить продукты на рынок и не уступать новым конкурентам в эпоху искусственного интеллекта.
- Apple Inc. готовит платформу для сторонних разработчиков, чтобы они могли создавать приложения с использованием её моделей ИИ, стимулируя экосистему.
- Home Depot Inc. сохранил прогноз по доходам на год, несмотря на рост продаж в США, что свидетельствует о стабильности потребительских расходов.
- Nippon Steel Corp. считает своё предложение о покупке United States Steel Corp. за 14,1 млрд долларов как никогда актуальным на фоне тарифов и роста экспорта Китая, меняющих мировой рынок стали.
- Консультации по снижению ставок продолжаются: два представителя ФРС, включая Джона Уильямса, предупредили о неготовности к снижению до сентября из-за неясного прогноза.
- Великая часть внимания остаётся на макроэкономических и фискальных рисках, но любой серьёзный откат может вновь дать шанс покупателям войти в рынок.
КАЗАХСТАНСКИЙ РЫНОК
Значение Индекса KASE во вторник, 20 мая 2025 года, выросло на 0,48 % — с 5 678,39 до 5 705,65 пунктов. Наибольшее количество сделок среди акций представительского списка пришлось на бумаги АО «Народный Банк Казахстана» — именно с ними связывают основное внутридневное движение индекса. Наибольший объём торгов в этот день был зафиксирован по акциям АО «Народный Банк Казахстана» — их сделки составили значительную часть общего оборота в 1 103,6 млн тенге по «представительскому» списку.
Из девяти бумаг в составе индекса рост показали две:
- АО «Народный Банк Казахстана» (+3,80 %)
- АО «Национальная атомная компания «Казатомпром»» (+0,50 %)
Доходность однодневных репо-операций с государственными ценными бумагами (TONIA) снизилась на 4 б.п. и составила 15,61 % годовых .
Ставка SWAP-1D (тенге под залог доллара США) опустилась на 2 б.п. до 11,36 % годовых.
Объём торгов однодневными инструментами денежного рынка составил 472,5 млрд тенге.
На 17:00 средневзвешенный курс доллара США к тенге (расчёты «завтра») по итогам вторничных торгов составил 510,12 тенге, что на 0,23 тенге ниже уровня предыдущего дня.
Объём торгов достиг 213,8 млн долларов США в 702 сделках.
Минимальный курс — 509,20 тенге, максимальный — 511,10 тенге, курс последней сделки — 510,00 тенге.
Корпоративные новости:
- ForteBank привлек синдицированный заем на $200 млн у 14 международных банков.
- Сарыева Г. О. назначена и. о. председателя правления Лизинг Групп.
- Казпочта предоставит доступ к торгам на ITS.
